ทำไมเราถึงทำธุรกรรม?

ผู้ค้าส่วนใหญ่มักถูกล่อลวงให้ทำการค้าเมื่อพวกเขาพบเหตุผลที่ต้องทำซึ่งไม่เกี่ยวข้องกับพฤติกรรมของตลาด เนื่องจากเทรดเดอร์ส่วนใหญ่ไม่มีแผนการเทรด การดำเนินการของพวกเขาจึงไม่เกี่ยวข้องกับผลลัพธ์ และพวกเขาไม่รู้เหตุผลในการดำเนินการของพวกเขา ผู้ค้าส่วนใหญ่ซื้อขายอย่างหุนหันพลันแล่นแล้วหาเหตุผลหลังจากข้อเท็จจริง เหตุผลส่วนใหญ่ที่พบหลังจากข้อเท็จจริงใช้เพื่ออธิบายธุรกรรมของตนเอง หรือใช้เพื่ออธิบายว่าทำไมพวกเขาถึงไม่ซื้อขาย

ผู้คนค้าขายเพื่อสร้างรายได้ ในการสร้างรายได้ เทรดเดอร์จะดำรงตำแหน่งและถือไว้เป็นระยะเวลาหนึ่งก่อนที่จะปิด เมื่อเทรดเดอร์เปิดและปิดสถานะ การกระทำของพวกเขาส่งผลต่อราคา ทำให้เกิดความผันผวน เมื่อเทรดเดอร์อยู่ข้างสนาม พวกเขากำลังรอโอกาสในการเปิดตำแหน่ง และพวกเขาสามารถส่งผลกระทบต่อราคาได้ตลอดเวลา หากนักเทรดวางแผนล่วงหน้า และนักเทรดเหล่านั้นเปิดเผยแผนของพวกเขาต่อสาธารณะ นักเทรดรายอื่นสามารถใช้แผนเหล่านั้นเพื่อทราบว่าราคาจะเคลื่อนตัวไปที่ใด แน่นอนว่าหลักฐานคือพวกเขากำลังพูดความจริง มีเทรดเดอร์เพียงไม่กี่รายเท่านั้นที่ทำเงินได้อย่างสม่ำเสมอ และโดยทั่วไปแล้วพวกเขาจะไม่เปิดเผยเหตุผลในการซื้อขาย

ในความเป็นจริง เทรดเดอร์ที่มีความมั่นใจในตัวเอง พวกเขารู้ว่าการกระทำของพวกเขาจะส่งผลต่อความผันผวนของราคา เพื่อลดผลกระทบจากการดำเนินการตามแผนการซื้อขายของพวกเขา พวกเขาลังเลที่จะแจ้งให้ผู้ค้ารายอื่นทราบแผนการของพวกเขา ฉันไม่ได้บอกว่าพวกเขาจงใจเปิดเผยธุรกรรมของพวกเขาหลังจากเปิดตำแหน่ง เพื่อให้ผู้ค้ารายอื่นเปิดตำแหน่งด้วย ซึ่งทำให้ราคาผันผวนตามที่เขาต้องการ ในทางกลับกัน เทรดเดอร์ที่ไม่มั่นใจมักจะแบ่งปันความคิดกับผู้อื่นโดยหวังว่าจะได้รับการอนุมัติจากผู้อื่น ดังนั้นเหตุผลเบื้องหลังเหล่านี้เป็นเพียงเพื่อบรรเทาความเจ็บปวดเมื่อคุณทำผิดพลาด ไม่ใช่ข้อมูลที่เป็นประโยชน์เลย

เป็นประโยชน์ที่จะเข้าใจว่า โดยทั่วไปแล้วเทรดเดอร์มีความคิด แบบฝูง เช่น ฝูงปลาหรือวัว เทรดเดอร์เข้าร่วมกลุ่มที่มองว่าสถานการณ์ตลาดใดสถานการณ์หนึ่งเป็นโอกาส ในการทำเช่นนั้น การกระทำร่วมกันของพวกเขาสามารถทำให้สมดุลของตลาดลดลง ทำให้ราคาเคลื่อนไหวอย่างมีนัยสำคัญในทิศทางใดทิศทางหนึ่ง กลุ่มต่างๆ จะเข้าสู่ตำแหน่งเมื่อพวกเขาคิดว่าจะทำเงินได้ พวกเขาจะปิดตำแหน่งเมื่อพวกเขาสูญเสียเงินหรือเมื่อมีโอกาสอื่นที่ดีกว่า ตัวอย่างเช่น ฟลอร์เทรดเดอร์เป็นคนที่ใจร้อน หุนหันพลันแล่น และผิดหวังมากที่สุด ดังนั้นราคาเป้าหมายของพวกเขาจึงมีขนาดเล็กและกรอบเวลาของพวกเขาก็เล็ก เป็นผลให้พวกเขามีความกระตือรือร้นมากที่สุด เกือบจะทำการซื้อขายเดียวกันในเวลาเดียวกัน

ผู้ค้าเชิงพาณิชย์และผู้ค้า OTC เป็นสองกลุ่มที่แตกต่างกันโดยมีเป้าหมายราคาที่แตกต่างกันและกรอบเวลาที่แตกต่างกัน ผู้ค้าภายในสองกลุ่มนี้จะดำเนินการอย่างพร้อมเพรียงกัน และขึ้นอยู่กับความตั้งใจของพวกเขาในการเข้าและออกจากการซื้อขาย พวกเขาจะทำให้สมดุลของตลาด คุณสามารถบอกได้ว่าพวกเขาชอบสภาวะตลาดแบบใด คุณสามารถบอกได้ว่าความเชื่อของพวกเขาเป็นอย่างไร และคุณสามารถบอกได้ว่าสภาวะตลาดใดที่ทำให้พวกเขาผิดหวัง เมื่อคุณทราบลักษณะแล้ว คุณสามารถประเมินพฤติกรรมและคาดการณ์ทิศทางความผันผวนของราคาได้
2
ในทุกขณะ เราทุกคนมีปฏิสัมพันธ์กับสิ่งแวดล้อม แสดงออกในแบบของเรา และดำเนินชีวิตในแบบของเรา สิ่งที่เราทำในช่วงเวลาใดเวลาหนึ่งคือวิธีการแสดงตัวตนของเราเพื่อตอบสนองความต้องการ ความปรารถนา และเป้าหมายของเรา คนส่วนใหญ่ในทุกวันนี้ต้องการมากกว่าแค่อาหารและที่อยู่อาศัย และการบรรลุความต้องการเหล่านั้นต้องใช้เงิน ผู้คนสามารถหารายได้จากการแลกเปลี่ยนสินค้าและบริการ และผู้ที่สร้างสินค้าและบริการแสดงออกผ่านการแบ่งงานทางสังคมในระดับสูง เพราะเงินคือการแสดงออกถึงตัวตนของเรา เราจึงต้องการเงิน การกระทำทั้งหมดเป็นวิธีการแสดงออกและต้องมีเงินหากต้องการแสดงออก ดังนั้น ในระดับพื้นฐานที่สุดของวัฒนธรรม เงินเป็นตัวแทนของเสรีภาพ เสรีภาพในการแสดงออก

วิธีที่แต่ละคนแสดงออกนั้นมีเอกลักษณ์เฉพาะตัว ซึ่งนำไปสู่ระบบการพึ่งพาซึ่งกันและกันที่ซับซ้อนระหว่างผู้คน ในการแลกเปลี่ยนสินค้าและบริการ ผู้คนต้องยอมรับในมูลค่าของสินค้าและบริการ จึงจะแลกเปลี่ยนได้ "คุณค่า" ในที่นี้หมายถึงความสำคัญหรือความพึงพอใจของความต้องการ มูลค่าที่แท้จริงของสินค้าและบริการถูกกำหนดโดยหลักการทางเศรษฐศาสตร์ของอุปสงค์และอุปทาน ในทางจิตวิทยา หลักการของอุปสงค์และอุปทานเกิดขึ้นจากความโลภและความกลัว ความโลภและความกลัวผลักดันพฤติกรรมบางอย่างตามความต้องการของผู้คนและการประเมินสภาพแวดล้อมภายนอก ตามระดับที่แตกต่างกันของความต้องการของผู้คนและความสามารถในการบรรลุความต้องการของพวกเขา ราคาของสินค้าและบริการจึงแตกต่างกัน กล่าวคือพวกเขาตัดสินคุณค่าตามระดับความต้องการสินค้าและบริการของพวกเขาความโลภมาจากความเชื่อเรื่องความขาดแคลนและความไม่มั่นคง ซึ่งทั้งสองอย่างนี้สามารถสร้างความรู้สึกหวาดกลัวได้ ฉันให้คำจำกัดความของ "ความโลภ" ว่าเป็นความเชื่อที่ไม่รู้จักพอที่ต้องการมากขึ้นเพื่อให้รู้สึกปลอดภัยและสมหวัง ไม่ว่าการรับรู้นี้จะเกิดขึ้นภายนอกหรือภายใน ผู้คนจะตัดสินจากทรัพยากรของตนเอง หากทรัพยากรหายาก ผู้คนจะรู้สึกหวาดกลัวและบังคับตนเองให้แข่งขันเพื่อแย่งชิงทรัพยากร ผู้ที่ควบคุมทรัพยากรเป็นผู้ริเริ่ม เพื่อชดเชยความขาดแคลน ผู้คนจะพยายามค้นหาวิธีที่จะได้รับทรัพยากร หากมีคนสองคนหรือมากกว่านั้นแบ่งปันความกลัวเดียวกัน พวกเขาจะแข่งขันกันเพื่อแย่งชิงทรัพยากร

หากสิ่งของมีจำกัด ผู้ที่ต้องการสิ่งนั้นจะแข่งขันกันเพื่อแย่งชิงทรัพยากร ในการแข่งขัน พวกเขายินดีจ่ายทรัพยากร (เงินมากขึ้น) มากกว่าคนอื่น ๆ เพื่อตอบสนองความต้องการของตนเอง หากมีอุปทานมากกว่าอุปสงค์ ก็จะไม่ต้องกลัวการขาดแคลน และผู้คนจะเก็บทรัพยากร (เงิน) ไว้เพื่อตอบสนองความต้องการอื่น ๆ หรือรอให้ราคาลดลง

ในช่วงเวลาใดก็ตาม เมื่อใดก็ตามที่ผู้คนรู้สึกไม่ปลอดภัยหรือรู้สึกขาดแคลน ราคาสินค้าและบริการจะผันผวน สำหรับผู้ที่ต้องการสินค้าและบริการ การขึ้นลงของราคาถือเป็นความเสี่ยง ความเสี่ยงคืออะไร ความเสี่ยง คือความเป็นไปได้ของการสูญเสียทรัพยากรส่วนบุคคล (พลังงาน เงิน ฯลฯ) ในกระบวนการแลกเปลี่ยนหรือในการตอบสนองความต้องการ คนอื่นมองว่าความผันผวนของราคาเป็นโอกาส ตราบใดที่ผู้คนไม่เห็นด้วยในมูลค่าของสินค้าและบริการ ราคาจะผันผวน นำเสนอโอกาสสำหรับผู้ค้าในการสร้างรายได้ในขณะที่ยอมรับความเสี่ยง
3
ฉันกำหนดการทำธุรกรรมว่าเป็นการแลกเปลี่ยนสิ่งที่มีค่าระหว่างสองฝ่ายเพื่อตอบสนองความต้องการหรือเป้าหมายบางอย่าง ในตลาดแลกเปลี่ยนเงินตราต่างประเทศและตลาดฟิวเจอร์ส เป้าหมายของผู้เข้าร่วมตลาดคือการสะสมความมั่งคั่งหรือรักษามูลค่า เทรดเดอร์ทุกคน ไม่ว่าจะเป็นนักเก็งกำไรหรือนักป้องกันความเสี่ยง เทรดเพื่อสะสมความมั่งคั่ง พวกเขาแค่มีชื่อที่แตกต่างกัน แรงจูงใจของการป้องกันความเสี่ยงคือการรักษามูลค่า แต่ในความเป็นจริงก็คือการสะสมความมั่งคั่งด้วย นักป้องกันความเสี่ยงจะโอนความเสี่ยงให้กับนักเทรดที่เต็มใจยอมรับความเสี่ยงและตระหนักถึงการรักษามูลค่า ผู้ค้าที่เต็มใจยอมรับความเสี่ยงต้องการสะสมความมั่งคั่งผ่านโอกาสที่สร้างขึ้นจากการเปลี่ยนแปลงของราคา ตัวอย่างเช่น ผู้ถือหุ้นคิดว่ามูลค่าของหุ้นจะไม่เพิ่มขึ้น หรือมีความเสี่ยงในการถือครองมากเกินไป และพวกเขาจะขายหุ้น หากมีความต้องการอื่น พวกเขาจะขายหุ้นแม้ว่าพวกเขาคิดว่าหุ้นจะมีมูลค่าเพิ่มขึ้นก็ตาม ผู้ซื้อ (ผู้ที่รับคำสั่งซื้อ) เชื่อว่าหุ้นจะมีมูลค่าเพิ่มขึ้น เนื่องจากคนซื้อขายเพื่อสะสมความมั่งคั่งผู้ซื้อเชื่อว่าหุ้นจะเพิ่มมูลค่า

เนื่องจากจุดประสงค์ของเทรดเดอร์คือการสะสมความมั่งคั่ง เราไม่คิดว่าผู้คนจะเข้าสู่ตำแหน่งโดยเชื่อว่าพวกเขาจะสูญเสียเงิน เนื่องจากเป้าหมายของนักเทรดทุกคนเหมือนกัน (เพื่อทำกำไร) เราสามารถพูดได้ว่านักเทรดสองคนจะซื้อขายก็ต่อเมื่อพวกเขามีความเชื่อที่ตรงกันข้ามเกี่ยวกับราคาในอนาคต จำไว้ว่าราคาใด ๆ ในช่วงเวลาใด ๆ มีคนต้องการซื้อในราคานั้นและมีคนต้องการขายในราคานั้น ดังนั้น ในขณะที่การทำธุรกรรมจำเป็นต้องให้ทั้งผู้ซื้อและผู้ขายปิดที่ราคาเดียวกัน แต่ผู้ซื้อ และผู้ขายมีมุมมองที่แตกต่างกันเกี่ยวกับมูลค่าในอนาคต กล่าวคือ หากผู้ถือหุ้นทุกคนเชื่อว่าหุ้นจะมีมูลค่าเพิ่มขึ้นพวกเขาจะไม่ขายหุ้น เมื่อผู้ถือขายหุ้นเพราะเขาคิดว่ามันไม่น่าเป็นไปได้ที่หุ้นจะเพิ่มมูลค่า ทำไมผู้ซื้อซื้อคน เสียเงิน ทำผิดพลาด ไม่แน่นอน ผู้ซื้อมีความเชื่อที่ตรงกันข้ามกับมูลค่าหุ้นในอนาคตเช่นเดียวกับผู้ขาย การซื้อขายล่วงหน้าสามารถแสดงให้เห็นถึงความแตกต่างของความคิดนี้ได้ดีกว่า

นักวิชาการบอกเราว่าตลาดมีประสิทธิภาพ ซึ่งหมายความว่าผู้ค้าประพฤติอย่างมีเหตุผลและมีเหตุผลที่ดีสำหรับสิ่งที่พวกเขาทำ นักวิชาการยังเชื่อว่าตลาดเป็นแบบสุ่มโดยพื้นฐาน ซึ่งดูเหมือนจะขัดแย้งกับทฤษฎีตลาดที่มีประสิทธิภาพโดยสิ้นเชิง หากคุณนิยามความเป็นเหตุเป็นผลว่าเป็นการทำสิ่งต่าง ๆ ตามวิธีการเฉพาะหรือแผนที่กำหนดไว้ล่วงหน้า แทนที่จะสุ่มพิจารณาว่าพฤติกรรมที่ไร้เหตุผลสามารถคาดเดาได้มากกว่า อันที่จริงแล้วพฤติกรรมของตลาดนั้นไร้เหตุผล หากคุณต้องการเรียนรู้ที่จะทำนายความผันผวนของราคาคุณไม่จำเป็นต้องมุ่งเน้นไปที่เหตุผลสิ่งที่คุณต้องพิจารณาคือวิธีที่ผู้ค้าส่วนใหญ่มองสภาพแวดล้อมภายนอกและจิตวิทยาของการกลัวการขาดแคลนหรือพลาดโอกาส