การจัดการความเสี่ยงเป็นสิ่งสำคัญมากในการเทรด และการสร้างระบบคือกุญแจสำคัญ!

"อย่าเอาแต่คิดถึงผลกำไร แต่ให้คิดเกี่ยวกับวิธีการปกป้องผลกำไรที่คุณได้รับ"

——Paul Tudor Jones (พอล ทิวดอร์ โจนส์)

ประโยคจาก Tudor Jones ตีความได้อย่างแม่นยำว่าการบริหารความเสี่ยงคืออะไร การบริหารความเสี่ยงคือการหาวิธีจำกัดการสูญเสีย คุณต้องรู้ว่าคุณรับความเสี่ยงได้แค่ไหนและคุณแบกรับได้แค่ไหน

ผู้ค้าที่ประสบความสำเร็จมีความตระหนักในความเสี่ยงสูงมาก มากกว่า 80% ของผู้ค้าชั้นนำเชื่อว่าการจัดการความเสี่ยงเป็นคุณภาพการซื้อขายที่จำเป็นอันดับแรกสำหรับผู้ค้า คำแนะนำที่เทรดเดอร์ชั้นนำหลายคนให้กับมือใหม่ในการซื้อขายแลกเปลี่ยนเงินตราต่างประเทศคือการปรับปรุงความสามารถในการจัดการความเสี่ยงของพวกเขา

เหตุใดการบริหารความเสี่ยงจึงมีความสำคัญเมื่อทำการซื้อขาย

นักเทรดหลายคนมองว่าการเทรดเป็นโอกาสในการทำเงิน แต่พวกเขามักจะมองข้ามความเสี่ยงที่อาจเกิดขึ้น เมื่อตลาดสวนทางกับทิศทางของการเทรด เทรดเดอร์สามารถลดการสูญเสียจากการเทรดผ่านการจัดการความเสี่ยง

ผู้ค้าที่รวมการจัดการความเสี่ยงไว้ในกลยุทธ์การซื้อขายเสมอสามารถได้รับผลกำไรเมื่อซื้อขายตามแนวโน้มและลดการขาดทุนเมื่อซื้อขายตามแนวโน้ม วิธีการจัดการความเสี่ยงหลัก ได้แก่ การหยุดการขาดทุน การจำกัดราคา และพอร์ตการลงทุน

ความเสี่ยงสำหรับเทรดเดอร์ที่ไม่ใช้ขีดจำกัดในการเทรดคือ เทรดเดอร์อาจหวังว่าจะมีการกลับตัวในทิศทางตลาดและดำรงตำแหน่งนานเกินไปในเทรนด์สวนกลับ นี่เป็นข้อผิดพลาดแรกที่เทรดเดอร์ส่วนใหญ่ทำ และเราได้สรุปข้อผิดพลาดอื่นๆ ที่เทรดเดอร์จำนวนมากทำไว้ในคู่มือการซื้อขายเพื่อผู้ชนะของเรา

วิธีจัดการความเสี่ยงขณะซื้อขาย ต่อ

ไปนี้เป็นเคล็ดลับ 5 ข้อสำหรับการจัดการความเสี่ยงเมื่อทำการซื้อขาย:

 กำหนดความเสี่ยง/ความเสี่ยงล่วงหน้า

 เลือกระดับการหยุดการขาดทุนที่เหมาะสม

 กระจายพอร์ตการลงทุน: ยิ่งมีความสัมพันธ์น้อยยิ่งดี

 รักษาความปลอดภัยความเสี่ยงที่สอดคล้องกับการจัดการอารมณ์

 การตั้งค่าอัตราส่วนผลตอบแทนต่อความเสี่ยงที่เป็นบวก

1) ความเสี่ยง/ความเสี่ยงที่กำหนดไว้ล่วงหน้า

ความเสี่ยงมีอยู่ในการซื้อขายทุกครั้ง ซึ่งเป็นเหตุผลว่าทำไมจึงเป็นเรื่องสำคัญที่จะต้องกำหนดระดับความเสี่ยงก่อนเข้าสู่ตลาด โดยทั่วไป ความเสี่ยงของธุรกรรมเดียวต้องไม่เกิน 1% ของมูลค่าสุทธิของบัญชี และความเสี่ยงของทุกตำแหน่งต้องไม่เกิน 5% ของมูลค่าสุทธิของบัญชี สมมติว่าบัญชีทั้งหมดของคุณคือ 10,000 ดอลลาร์สหรัฐ การขาดทุนสูงสุดในธุรกรรมเดียวต้องไม่เกิน 100 ดอลลาร์สหรัฐ เทรดเดอร์ต้องตัดสินขนาดตำแหน่งของตนตามระยะห่างระหว่างจุดหยุดการขาดทุนและจุดเข้าเพื่อให้แน่ใจว่าความเสี่ยงสูงสุด ไม่เกิน 100 ดอลลาร์สหรัฐฯ

ข้อดีของวิธีนี้คือสามารถช่วยให้นักลงทุนเพิ่มมูลค่าสุทธิของบัญชีที่ค้ำประกันได้สูงสุดหลังจากการทำธุรกรรมที่ล้มเหลวหลายครั้ง นอกจากนี้ การกำหนดความเสี่ยง/การรับความเสี่ยงผ่านการตั้งค่าล่วงหน้าช่วยให้นักลงทุนสามารถใช้ประโยชน์จากโอกาสใหม่ ๆ ที่เกิดขึ้นในตลาดเพื่อรับมาร์จิ้นฟรี นอกจากนี้ยังเป็นการหลีกเลี่ยงสถานการณ์ที่ต้องละทิ้งโอกาสใหม่ ๆ เนื่องจากส่วนต่างของธุรกรรมที่มีอยู่ถูกล็อค

2) ระดับ Stop Loss ที่เหมาะสม

มีหลายวิธีสำหรับนักลงทุนในการตั้งค่า Stop Loss ผู้เขียนแนะนำวิธีทั่วไปสามวิธีที่นี่:

ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่: คุณสามารถตั้งค่าจุดหยุดขาดทุนระยะยาว/สั้นด้านบน/ด้านล่างของค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ เพื่อใช้ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่สำหรับการหยุดการสูญเสียแบบไดนามิก

แนวรับและแนวต้าน: ตั้งค่าตำแหน่งหยุดการขาดทุนระยะยาวที่ต่ำกว่าระดับแนวรับเล็กน้อย หรือตั้งค่าตำแหน่งหยุดการขาดทุนระยะสั้นเหนือระดับแนวต้านเล็กน้อย ดังแสดงในรูปด้านล่าง

ใช้ ATR เพื่อตั้งค่า Stop Loss: สามารถใช้ตัวบ่งชี้ ATR เพื่อเลื่อน Stop Loss ของตำแหน่ง ดังที่แสดงในรูปด้านล่าง ค่า ATR ภายในระยะเวลาหนึ่งคือ 135.8 จากนั้นสามารถตั้งค่า Stop Loss เหนือ ราคาเข้า 135.8 จุด หากทิศทางของตลาดสอดคล้องกับทิศทางของตำแหน่งของนักลงทุน นักลงทุนสามารถใช้จุดหยุดการขาดทุนเพื่อล็อกกำไรที่ได้รับ และในขณะเดียวกันก็รักษาระยะหยุดการขาดทุนเท่าเดิม

3) การกระจายพอร์ตการลงทุนและความสัมพันธ์ระหว่างพอร์ตการลงทุนยิ่งน้อยยิ่งดี

นักลงทุนยึดหลัก 1% ข้างต้นเสมอในการทำธุรกรรม (ความเสี่ยงของธุรกรรมเดียวต้องไม่เกิน 1% ของมูลค่าสุทธิของบัญชี) อยู่ไกล จากเพียงพอ นอกจากนี้ยังจำเป็นเพื่อให้แน่ใจว่าพอร์ตการลงทุนมีความสัมพันธ์กันเมื่อทำการซื้อขายยิ่งความสัมพันธ์ต่ำลงเท่าใดความเสี่ยงของบัญชีก็จะยิ่งน้อยลงเท่านั้น เมื่อทิศทางตลาดสอดคล้องกับทิศทางของตำแหน่ง พอร์ตการลงทุนของนักลงทุนที่สัมพันธ์กันสูงจะเพิ่มผลกำไรเป็นสองเท่าอย่างไม่ต้องสงสัย แต่ถ้าทิศทางตรงกันข้าม ความสูญเสียที่นักลงทุนต้องแบกรับก็จะทวีคูณเช่นกัน

4) ตรวจสอบให้แน่ใจว่าการบริหารความเสี่ยงและอารมณ์สอดคล้อง

กัน หนึ่งในกับดักที่นักลงทุนมักพบในการซื้อขายคือ เมื่อธุรกรรมบางอย่างได้กำไร ธรรมชาติของความโลภของมนุษย์จะชักจูงให้นักลงทุนเพิ่มขนาดตำแหน่งของตนต่อไป ตามมาด้วย จะเสี่ยงต่อการเลิกกิจการ เทรดเดอร์ที่เติบโตเต็มที่สามารถเพิ่มตำแหน่งของสถานะที่มีอยู่ได้เมื่อสถานะนั้นทำกำไรได้ แต่ในขณะเดียวกัน การจัดการความเสี่ยงควรเข้มงวดและรอบคอบมากขึ้น

5) การตั้งค่าอัตราส่วนความเสี่ยงต่อผลตอบแทนเชิงบวก

การตั้งค่าอัตราส่วนความเสี่ยงต่อผลตอบแทนเชิงบวกเมื่อการซื้อขายมีความสำคัญมากสำหรับการจัดการความเสี่ยง การกำหนดอัตราส่วนความเสี่ยงต่อผลตอบแทนที่เป็นบวกในขณะที่ทำให้แน่ใจว่าความเสี่ยงของธุรกรรมเดียวไม่เกิน 1% ของมูลค่าสุทธิของบัญชีสามารถช่วยให้นักลงทุนรู้สึกสบายใจมากขึ้นเมื่อทำการซื้อขาย

อัตราส่วนผลตอบแทนต่อความเสี่ยงหมายถึงอัตราส่วนของจำนวนคะแนนที่นักลงทุนยินดีรับในธุรกรรมเดียวต่อจำนวนคะแนนที่พวกเขาหวังว่าจะได้รับเป็นการตอบแทน อัตราส่วนผลตอบแทนต่อความเสี่ยง 1:2 หมายความว่าเมื่อการทำธุรกรรมเสร็จสิ้น เกิดขึ้น นักลงทุนยินดีที่จะเสี่ยงหนึ่งจุดเพื่อให้ได้สองจุดกลับมา

ความมหัศจรรย์ของอัตราส่วนความเสี่ยงต่อผลตอบแทนอยู่ที่การบังคับใช้ซ้ำ เรายังค้นคว้าในคู่มือสำหรับการซื้อขายของผู้ชนะว่าผู้ค้าที่ใช้อัตราส่วนรางวัลความเสี่ยงเชิงบวกมีแนวโน้มที่จะทำกำไรได้มากกว่าอัตราส่วนผลตอบแทนความเสี่ยงเชิงลบ ตราบใดที่อัตราส่วนความเสี่ยงต่อผลตอบแทนที่เป็นบวกยังคงอยู่ตลอดเวลาในธุรกรรม แม้ว่าธุรกรรมเพียง 50% จะทำกำไรได้ การทำธุรกรรมทั้งหมดของนักลงทุนยังคงประสบความสำเร็จ

ข้อสังเกต: เมื่อทิศทางการซื้อขายถูกต้องแต่ราคากลับหัวลงก่อนถึงจุดเป้าหมายและเรียกจุดหยุดการขาดทุน นักลงทุนมักจะผิดหวังมาก วิธีหลีกเลี่ยงสถานการณ์นี้คือเมื่อราคาเคลื่อนเข้าใกล้ราคาเป้าหมาย เมื่อทำการซื้อขาย ให้ปิดสถานะครึ่งหนึ่งก่อนเพื่อล็อคกำไร จากนั้นจึงกำหนดราคาหยุดการขาดทุนที่จุดคุ้มทุน ด้วยวิธีนี้ สถานะที่เหลือจะเป็นธุรกรรมที่ปราศจากความเสี่ยง